Окупаемость бизнеса: как посчитать срок до вложений и что будет в плохой месяц

Вы рассматриваете точку, франшизу или новое направление, и вам говорят: «Окупится за год». Эта цифра — только начало расчёта. Ниже — как посчитать срок окупаемости самому, какие пять цифр для этого нужны и что будет с деньгами, если выручка окажется ниже плана. Все примеры — на условных цифрах: это не кейс клиента и не прогноз для вашего дела.

Как считается срок окупаемости

Формула простая: T = I ÷ P, где I — всё, что вы вложили на старте, а P — средняя чистая прибыль за месяц (источник: разбор на topfranchise, материал от 19.05.2025). Условный пример: вложили 2 500 000 ₽, бизнес приносит 200 000 ₽ чистыми в месяц — получается 12,5 месяца (расчёт SMF, цифры условные).

«Чистая» значит, что из выручки уже вычтены себестоимость и постоянные расходы: аренда, зарплаты с налогами, реклама. Проверьте эту строку первой: именно в ней легко забыть налоги, зарплату управляющего и рекламу. Налог на доход или прибыль по вашему режиму тоже вычтите: в калькуляторе SMF отдельной строки для налога нет, поэтому включайте его в постоянные расходы или в себестоимость.

Почему «окупится за год» — ещё не ответ

Простая формула исходит из того, что вы вкладываетесь один раз в начале, а прибыль приходит ровными частями. Она не учитывает, что деньги со временем дешевеют, и не учитывает риски вроде простоев и задержек поставок; автор того же разбора считает её подходящей для небольших краткосрочных проектов (источник: topfranchise, материал от 19.05.2025).

Для вас это значит одно: срок окупаемости — только одна точка на карте. К нему нужны ещё две цифры:

• запас прочности: на сколько процентов может упасть выручка, прежде чем вы уйдёте в минус;

• худший месяц: сколько денег вы теряете за месяц при просадке и на сколько месяцев вам хватит запаса.

Какие пять цифр нужны для расчёта

1. Вложения на старт — всё, что заплатите до первой выручки: ремонт, оборудование, залог, первая закупка, запуск рекламы. Проверьте, нет ли платежей, которые придут уже после старта (для франшизы — взнос и обязательные закупки).

2. Выручка в месяц — средний обычный месяц, а не пик. Проверьте, откуда она: из спроса и договорённостей в вашем городе или из презентации продавца.

3. Себестоимость, % — товар, сырьё, комиссии с продаж в процентах от выручки. Сверьте с реальными ценами двух-трёх поставщиков.

4. Постоянные расходы в месяц — аренда, зарплаты с налогами, коммуналка, реклама. Проверьте, вписана ли зарплата владельца, если вы сами стоите в точке.

5. Запас денег — деньги на счёте после старта на случай убыточных месяцев; они не входят во вложения. Это деньги «на минус», а не «на развитие».

Разместите
тендер бесплатно

Наша система сама подберет вам исполнителей на услуги, связанные с разработкой сайта или приложения, поисковой оптимизацией, контекстной рекламой, маркетингом, SMM и PR.

Заполнить заявку 13829 тендеров
проведено за восемь лет работы нашего сайта.

Разбор на цифрах: срок 12,5 месяца, но запас тонкий

Возьмём условный бизнес. Вложения 2 500 000 ₽, выручка 1 200 000 ₽ в месяц, себестоимость 40 %, постоянные расходы 520 000 ₽, запас денег 300 000 ₽. Это не кейс клиента и не прогноз для вашего дела — только способ показать логику (источник: расчёт SMF по формулам ниже). Свои цифры можно подставить в калькулятор окупаемости на сайте SMF: он считает так же.

Три слова, которые встретятся дальше. Валовая прибыль — то, что остаётся от выручки после затрат на товар или сырьё. Выручка безубыточности — выручка, при которой вы ни зарабатываете, ни теряете. Запас прочности — на сколько процентов может упасть выручка, прежде чем прибыль станет нулевой.

Расчёт по шагам:

• валовая прибыль в месяц = выручка × (1 − себестоимость %): 1 200 000 × 0,6 = 720 000 ₽;

• чистая прибыль в месяц = валовая прибыль − постоянные расходы: 720 000 − 520 000 = 200 000 ₽;

• срок окупаемости = вложения ÷ чистая прибыль: 2 500 000 ÷ 200 000 = 12,5 месяца;

• выручка безубыточности = постоянные расходы ÷ (1 − себестоимость %): 520 000 ÷ 0,6 ≈ 866 667 ₽;

• запас прочности = (выручка − выручка безубыточности) ÷ выручка: (1 200 000 − 866 667) ÷ 1 200 000 ≈ 28 %.

Срок в 12,5 месяца укладывается в наш порог в 36 месяцев (о нём — в разделе про светофор ниже). Но запас прочности 28 % означает: если выручка окажется ниже плана больше чем на 28 %, вы уходите в минус (вывод по расчёту выше).

Что будет, если выручка просядет (запас денег 300 000 ₽):

• ниже плана на 10 %: +128 000 ₽ за месяц, бизнес в плюсе;

• ниже на 20 %: +56 000 ₽, бизнес в плюсе;

• ниже на 30 %: −16 000 ₽ за месяц, запаса хватит на 18 месяцев (300 000 ÷ 16 000 = 18,75; округляем вниз);

• ниже на 40 %: −88 000 ₽ за месяц, запаса хватит на 3 месяца (300 000 ÷ 88 000 ≈ 3,4).

При просадке на 30 % бизнес уже уходит в минус на 16 000 ₽ в месяц, но запас в 300 000 ₽ держит его примерно полтора года. При просадке на 40 % запаса хватает на три месяца: картина меняется быстро (источник: расчёт SMF, формулы те же).

Какая цифра сильнее всего бьёт по сроку. Сдвинем по очереди каждую цифру на 10 % в худшую сторону. Выручка ниже на 10 % — срок вырастает с 12,5 до 19,5 месяца. Себестоимость выше на 10 % (с 40 до 44 %) — до 16,4 месяца. Постоянные расходы выше на 10 % — до 16,9 месяца (источник: расчёт SMF). Сильнее всего влияет выручка, поэтому именно её нужно проверять по рынку до вложений.

Как читать результат: светофор SMF

В калькуляторе SMF результат окрашивается по правилам, которые выбрали мы сами. Это наши рабочие ориентиры, а не норматив банка и не требование закона: они лишь подсказывают, когда цифры стоит перепроверить.

• красный: прибыль не положительная или запас прочности ниже 10 %;

• жёлтый: запас прочности ниже 30 %, но не ниже 10 %, или срок окупаемости больше 36 месяцев;

• зелёный: запас прочности 30 % и выше и срок не больше 36 месяцев.

Наш пример — жёлтый: срок в пределах порога, запас тонкий. Такие цифры обязательно нужно сверять с рынком, прежде чем подписывать аренду или договор.

Что делать: пять шагов до вложений

1. Соберите пять цифр. Для каждой запишите, откуда она взялась: договор, прайс поставщика, данные рынка или презентация.

2. Посчитайте срок окупаемости, выручку безубыточности и запас прочности — по формулам выше или в калькуляторе.

3. Прогоните просадку выручки на 10, 20 и 30 %: сколько вы теряете в месяц и на сколько хватит запаса.

4. Проверьте выручку по рынку. Сколько людей реально придёт к вам, какой средний чек в вашем районе, сколько стоит аренда рядом. Калькулятор считает ваши цифры, но не проверяет их.

5. Сверьте срок окупаемости со сроком договора аренды или франшизы. Если договор короче, вы окупаете чужую прибыль (вывод SMF).

Если вы рассматриваете франшизу, выясните, откуда продавец взял цифру выручки. Как это сделать, разобрано в статье «Как проверить франшизу до подписания договора: 10 вопросов».

Когда нужна помощь

Калькулятор считает по вашим цифрам, а правильные ли это цифры — отдельный вопрос. Если вложение серьёзное (точка, франшиза, новое направление), ваши цифры можно сверить с открытыми данными: спросом, ценами и конкурентами рядом. Такую проверку делает SMF; как она устроена, описано на сайте SMF на странице «Исследование рынка».